Holding yhtiö verotus: näin holdingia verotetaan neljässä vaiheessa ja milloin holding-yhtiö kannattaa
Holding-yhtiön verotus etenee neljässä vaiheessa: toimintayhtiön holdingille jakama osinko on yleensä verovapaa, holdingin omat korko- ja sijoitustuotot verotetaan 20 prosentin yhteisöverolla, käyttöomaisuusosakkeiden myyntivoitto voi olla verovapaa, ja omistaja maksaa henkilökohtaisen veron vasta, kun hän nostaa rahaa holdingista. Holding ei siis poista veroa vaan siirtää sitä. Tällä sivulla käydään jokainen vaihe läpi poikkeuksineen ja lasketaan kymmenen vuoden esimerkillä, milloin holding-yhtiö kannattaa ja milloin sen kulut syövät hyödyn.
Lyhyesti
- Toimintayhtiön osinko holdingille on verovapaa, kun kyse on kotimaisesta listaamattomasta yhtiöstä. Vero lykkääntyy, ei katoa.
- Holdingin omat tuotot, kuten korot, rahastojen tuotot ja pienet pörssiosingot, verotetaan 20 %:n yhteisöverolla (esitys 18 %:sta vuodesta 2027).
- Holding voi myydä toimintayhtiön osakkeet verovapaasti, kun omistus on vähintään 10 % ja kestänyt vähintään vuoden ja osakkeet ovat käyttöomaisuutta.
- Omistajan vero tulee, kun rahaa nostetaan holdingista: 8 % holdingin nettovarallisuudesta on kevyesti verotettua pääomatulo-osinkoa.
- Pelkkä veron lykkäys tuottaa esimerkissämme noin 9 100 € kymmenessä vuodessa, mikä voi kulua holdingin kuluihin. Holding kannattaa, kun rahat sijoitetaan pitkäksi aikaa tai yhtiötä ollaan myymässä.
Holding-yhtiö on osakeyhtiö, jonka tehtävä on omistaa toisten yhtiöiden osakkeita. Verotuksessa se on tavallinen yhteisö: se maksaa 20 prosentin yhteisöveroa veronalaisesta tulostaan ja antaa veroilmoituksen lomakkeella 6B. Holdingin verohyöty syntyy siitä, että osa sen tuloista on verovapaita. Mikä holding on, mitä se maksaa vuodessa ja miten se perustetaan, on käyty läpi artikkelissa holdingyhtiö. Tämä sivu keskittyy verotukseen ja siihen, milloin holding-yhtiö kannattaa.
Miten holding-yhtiötä verotetaan?
Holding-yhtiötä verotetaan neljässä kohdassa: kun toimintayhtiö jakaa sille osinkoa, kun holding saa tuottoa omista sijoituksistaan, kun holding myy osakkeita ja kun omistaja nostaa rahaa holdingista. Vain kahdessa ensimmäisessä vaiheessa veroa ei yleensä makseta lainkaan.
| Vaihe | Mitä tapahtuu | Vero |
|---|---|---|
| 1. Toimintayhtiö → holding | Listaamaton tytäryhtiö jakaa osinkoa holdingille | Yleensä 0 % (EVL 6 a §) |
| 2. Holdingin omat tuotot | Korot, rahastot, pörssiosingot, vuokrat | Yhteisövero 20 % veronalaisesta osasta |
| 3. Holding myy osakkeita | Tytäryhtiön tai muiden osakkeiden myynti | Käyttöomaisuusosakkeet 0 % (EVL 6 b §), muuten 20 % |
| 4. Holding → omistaja | Osinko tai palkka holdingista | Henkilön osinko- tai palkkaverotus |
Mikä on osakeyhtiön voitosta maksettava vero?
Osakeyhtiö maksaa voitostaan 20 prosentin yhteisöveroa, ja sama koskee holdingia. Hallitus antoi syyskuussa 2026 esityksen yhteisöveron laskemisesta 18 prosenttiin vuoden 2027 alusta, ja se on eduskunnan käsittelyssä. Toimintayhtiö maksaa siis yhteisöveron ensin omasta tuloksestaan, ja vasta verojen jälkeinen voitto voidaan jakaa holdingille.
| Toimintayhtiön tulos | Yhteisövero 20 % (2026) | Yhteisövero 18 % (esitys 2027) | Jaettavissa holdingille 2026 |
|---|---|---|---|
| 50 000 € | 10 000 € | 9 000 € | 40 000 € |
| 100 000 € | 20 000 € | 18 000 € | 80 000 € |
| 200 000 € | 40 000 € | 36 000 € | 160 000 € |
Yhteisöveron laskemisesta ja maksamisesta tarkemmin artikkelissa yrityksen verotus.
Milloin holdingin saama osinko on veronalaista?
Holdingin saama osinko kotimaisesta listaamattomasta osakeyhtiöstä on verovapaata tuloa, oli osinko kuinka suuri tahansa. Poikkeukset koskevat lähinnä pörssiosakkeita, sijoitusomaisuutta ja ulkomaisia yhtiöitä. Valtiovarainministeriön kuvauksen mukaan säännöt ovat seuraavat. Pörssiosinkojen verotuksesta holdingissa kerrotaan artikkelissa osakeyhtiön saama osinko pörssiyhtiöstä.
| Osinko holdingille | Veronalainen osuus | Vero holdingissa |
|---|---|---|
| Kotimainen listaamaton yhtiö, käyttöomaisuusosakkeet | 0 % | 0 € |
| Kotimainen listaamaton yhtiö, sijoitusomaisuusosakkeet | 75 % | 15 % osingosta |
| Pörssiyhtiö, holding omistaa alle 10 % | 100 % | 20 % osingosta |
| Pörssiyhtiö, holding omistaa vähintään 10 % | 0 % | 0 € |
| Yhtiö EU:n ulkopuolelta tai muu kuin emo-tytäryhtiödirektiivin yhtiö | 100 % | 20 % osingosta |
Lisäksi osinko voi olla veronalaista, jos järjestelyn päätarkoitus on saada veroetu, joka on ristiriidassa verovapauden tarkoituksen kanssa. Pelkkä holdingin perustaminen ei sitä ole, mutta rahoituskiertoja ja keinotekoisia rakenteita Verohallinto voi arvioida tältä kannalta. Rajanvedosta kerrotaan artikkelissa holding-yhtiö ja veronkierto.
Miten osakkeiden myyntivoitto verotetaan osakeyhtiössä?
Osakeyhtiön osakkeiden myyntivoitto on lähtökohtaisesti veronalaista tuloa, josta maksetaan 20 % yhteisöveroa. Elinkeinoverolain 6 b §:n mukaan myyntivoitto on kuitenkin verovapaa, kun myyvä yhtiö on omistanut vähintään 10 % kohdeyhtiön osakepääomasta yhtäjaksoisesti vähintään vuoden ja osakkeet kuuluvat sen käyttöomaisuuteen. Tämä on holdingin suurin yksittäinen verohyöty yrityksen myynnissä.
Hankintameno-olettama kannattaa henkilön myydessä silloin, kun todellinen hankintameno on pienempi kuin 20 % tai 40 % kauppahinnasta, mikä on tavallista itse perustetussa yhtiössä. Myyntivoitto on veroton myös henkilölle vain erityistilanteissa, kuten pienissä alle 1 000 euron vuotuisissa luovutuksissa. Yrityksen myynnin vaihtoehdot laskettuina ovat artikkelissa yrityksen myynti verotus.
Paljonko holdingin omista sijoituksista maksetaan veroa?
Holdingin omat sijoitustuotot verotetaan holdingissa 20 prosentin yhteisöverolla, ellei tuotto ole verovapaata osinkoa tai 6 b §:n mukaista myyntivoittoa. Holding ei voi käyttää osakesäästötiliä, joten jokainen veronalainen tuotto verotetaan sinä vuonna, kun se toteutuu.
| Holdingin tuotto | Verotus holdingissa |
|---|---|
| Talletuskorot ja korkorahastojen tuotot | 20 % |
| Rahasto-osuuksien myyntivoitto | 20 % |
| Pörssiosakkeen myyntivoitto, sijoitusomaisuus | 20 % |
| Pörssiosinko, omistus alle 10 % | 20 % koko osingosta |
| Vuokratulo sijoitusasunnosta | 20 % kuluilla vähennettynä |
| Osinko kotimaisesta tytäryhtiöstä | 0 % |
Miten omistaja nostaa rahaa holdingista ja paljonko siitä menee veroa?
Omistaja nostaa rahaa holdingista osinkona, palkkana tai lainana, ja silloin maksetaan henkilökohtainen vero. Holdingin osinkoa verotetaan samoin säännöin kuin muunkin listaamattoman yhtiön osinkoa: 8 % holdingin osakkeiden matemaattisesta arvosta on pääomatulo-osinkoa, josta 25 % on veronalaista 150 000 euroon asti, ja ylimenevä osa on ansiotulo-osinkoa, josta 75 % on veronalaista.
Vuoden 2026 alusta etuyhteydessä tehdyllä osakevaihdolla saadut osakkeet arvostetaan holdingin nettovarallisuudessa osakevaihtoa edeltävään matemaattiseen arvoon, eikä käypään arvoon kuten ennen. Pelkkä osakevaihto ei siis enää kasvata kevyesti verotetun osingon rajaa. Muutos on kuvattu tarkemmin artikkelissa holdingyhtiö, ja oman osingon verot voi laskea artikkelissa listaamattoman yhtiön osinko. Muutoksesta kerrotaan tarkemmin artikkelissa holding-yhtiö lakimuutos.
Laske osingon vero holdingin tai toimintayhtiön nettovarallisuudella
Osinkolaskuri omalla sivullaanMilloin holding-yhtiö kannattaa? Kymmenen vuoden laskelma
Holding-yhtiö kannattaa yleensä vasta, kun toimintayhtiöön jää joka vuosi kymmeniä tuhansia euroja, joita et tarvitse elämiseen, ja rahat pysyvät sijoitettuina pitkään. Alla on laskelma tilanteesta, jossa holding ei tuo muuta etua kuin veron lykkäyksen.
| Osinko suoraan omistajalle | Osinko holdingin kautta | |
|---|---|---|
| Osinko vuodessa 10 vuoden ajan | 50 000 € | 50 000 € |
| Vero osingosta saman tien | 16 875 € (33,75 %) | 0 € |
| Sijoitettavaksi vuodessa | 33 125 € | 50 000 € |
| Tuoton vero vuosittain | 30 % (pääomatulo) | 20 % (yhteisövero) |
| Varat 10 vuoden jälkeen | 388 600 € | 600 300 € holdingissa |
| Kun kaikki nostetaan ansiotulo-osinkona | 388 600 € | 397 700 € |
| Ero ennen holdingin kuluja | noin +9 100 € | |
| Holdingin kulut 10 vuodessa | noin 13 900 € |
Laskelma näyttää, että pelkkä veron lykkääminen tuottaa kymmenessä vuodessa vähemmän kuin moni olettaa, ja holdingin kulut voivat viedä hyödyn. Mitä kirjanpitoon vuosittain kuuluu, on kuvattu artikkelissa holding-yhtiön kirjanpito. Holding muuttuu selvästi kannattavaksi, kun yksi tai useampi seuraavista toteutuu.
- Holdingiin kertyy varallisuutta, jonka 8 % riittää kattamaan omat nostosi kevyesti verotettuna pääomatulo-osinkona.
- Rahat sijoitetaan uuteen liiketoimintaan tai toiseen yhtiöön eikä niitä nosteta omistajalle.
- Toimintayhtiö aiotaan myydä, ja holding voi myydä osakkeet verovapaasti 6 b §:n perusteella.
- Omistajia on useita, ja kukin haluaa päättää omasta osingostaan oman holdinginsa kautta.
- Sukupolvenvaihdos tai riskien erottelu on suunnitteilla, ja kertyneet varat halutaan pois toimintayhtiön riskeistä.
Holding ei kannata, jos tarvitset osingot elämiseen, osinko mahtuu jo nyt toimintayhtiön 8 %:n rajaan tai holdingiin jäisi vuosittain vain muutamia tuhansia euroja. Silloin kannattaa ensin katsoa palkan ja osingon suhde, ks. osinko vai palkka.
Miten holding perustetaan verotuksen kannalta oikein?
Jos toimintayhtiö on jo olemassa, holding perustetaan tavallisesti osakevaihdolla: omistaja luovuttaa toimintayhtiön osakkeet uudelle holdingille ja saa vastikkeeksi holdingin osakkeita. Elinkeinoverolain 52 f §:n mukainen osakevaihto on veroneutraali, eli omistajalle ei synny luovutusvoittoa, ja omistusaika jatkuu. Holding maksaa toimintayhtiön osakkeista 1,5 prosentin varainsiirtoveron niiden käyvästä arvosta. Perustamisen vaiheet ovat artikkelissa holdingyhtiön perustaminen.
- 1Kirjaa liiketoiminnallinen syyJärjestelyllä on oltava muu kuin verosyy, esimerkiksi omistusrakenne, myyntiin valmistautuminen tai sijoitustoiminnan erottaminen.
- 2Määritä toimintayhtiön arvoKäypä arvo ratkaisee varainsiirtoveron. Arvonmääritys kannattaa dokumentoida.
- 3Perusta holdingHolding perustetaan kuten mikä tahansa osakeyhtiö, ja vastike maksetaan toimintayhtiön osakkeilla.
- 4Maksa varainsiirtovero1,5 % osakkeiden käyvästä arvosta, ilmoitus ja maksu OmaVerossa.
- 5Sovi osinkopolitiikkaPäätä, kuinka paljon toimintayhtiö jakaa holdingiin ja kuinka paljon holding omistajalle vuosittain.
Jos järjestely on iso tai epätavallinen, Verohallinnolta voi hakea maksullisen ennakkoratkaisun ennen toteutusta. Pienissä yhtiöissä se ei yleensä ole tarpeen, kun syy ja arvonmääritys on kirjattu.
Usein kysytyt
Paljonko holding-yhtiö maksaa veroa?+
Holding maksaa 20 % yhteisöveroa veronalaisesta tulostaan vuonna 2026. Kotimaisen listaamattoman tytäryhtiön osinko ja käyttöomaisuusosakkeiden myyntivoitto ovat yleensä verovapaita, joten veroa tulee lähinnä koroista, rahastoista ja pienistä pörssiomistuksista.
Milloin holding-yhtiö kannattaa?+
Kun toimintayhtiöön jää vuosittain kymmeniä tuhansia euroja, joita ei tarvita elämiseen, ja ne sijoitetaan pitkäksi aikaa, tai kun yhtiö aiotaan myydä. Pelkkä veron lykkäys tuottaa vähemmän kuin moni olettaa, ja holdingin kirjanpito ja tilinpäätös maksavat joka vuosi.
Paljonko osinkotuloista maksetaan veroa?+
Listaamattoman yhtiön osingosta 8 % nettovarallisuudesta on pääomatulo-osinkoa, josta 25 % on veronalaista, eli vero on 7,5 %. Ylimenevästä osasta 75 % verotetaan ansiotulona. Holdingin saama osinko kotimaisesta tytäryhtiöstä on verovapaa.
Miten osakkeiden myyntivoitto verotetaan osakeyhtiössä?+
Pääsääntöisesti 20 % yhteisöverolla. Myyntivoitto on kuitenkin verovapaa, jos yhtiö on omistanut vähintään 10 % kohdeyhtiöstä vähintään vuoden ja osakkeet ovat käyttöomaisuutta (EVL 6 b §).
Milloin kannattaa käyttää hankintameno-olettamaa?+
Henkilön myydessä osakkeita silloin, kun todellinen hankintameno on pienempi kuin olettama: 20 % kauppahinnasta tai 40 %, jos osakkeet on omistettu vähintään 10 vuotta. Yhtiö, kuten holding, ei voi käyttää hankintameno-olettamaa.
Milloin myyntivoittoveroa ei tarvitse maksaa?+
Yhtiön ei tarvitse maksaa veroa käyttöomaisuusosakkeiden myyntivoitosta, kun 6 b §:n ehdot täyttyvät. Henkilö maksaa myyntivoittoveroa lähes aina; vapautus koskee esimerkiksi vuoden yhteensä enintään 1 000 euron luovutuksia.
Onko holdingyhtiö verovapaa?+
Ei. Holding on tavallinen veronalainen osakeyhtiö. Osa sen tuloista on verovapaita, ja omistajan vero siirtyy siihen hetkeen, kun rahaa nostetaan holdingista.
Kirjoittaa Taukon blogiin veroista, arvonlisäverosta ja palkoista: mitä yrittäjän pitää tehdä, milloin ja paljonko se maksaa.
Lue seuraavaksi
Holding-yhtiö: mikä se on, miten holdingyhtiön verotus toimii ja kannattaako se pienyrittäjälle 2026
Holding-yhtiö eli hallintayhtiö on osakeyhtiö, jonka päätehtävä on omistaa ja hallinnoida toisten yhtiöiden, yleensä oman toimintayhtiön, osakkeita eikä harjoittaa omaa liiketoimintaa. Elinkeinoverolain 6 a §:n mukaan listaamattomalta toimintayhtiöltä saatu osinko on holdingille verovapaa, ja vero maksetaan vasta, kun rahaa nostetaan omaan käyttöön. Holding on silti oma osakeyhtiö, jolla on oma kirjanpito, tilinpäätös ja veroilmoitus.
Vapaa autoetu kevyt kuorma-auto: miksi kaava ei koske kuorma-autoa ja miten etu lasketaan
Kevyestä kuorma-autosta saatua vapaata autoetua ei lasketa Verohallinnon autoetukaavalla, koska kaava koskee vain henkilö- ja pakettiautoja. Kuorma-autoksi rekisteröidyn ajoneuvon yksityiskäytön etu arvostetaan käypään arvoon: vuosipoisto, pääoman korko ja käyttökulut, tarvittaessa kilometreittäin. Ratkaisevaa on siis rekisteriotteen ajoneuvoluokka, ei se, miltä auto näyttää. Tässä artikkelissa näet, miten etu lasketaan, milloin etua ei synny ollenkaan ja miten tulos vertautuu pakettiauton autoetuun.
Holdingyhtiö tilitoimisto: miksi holding ja toimintayhtiö kannattaa hoitaa samassa toimistossa
Holdingyhtiölle sopiva tilitoimisto hoitaa myös toimintayhtiön kirjanpidon, kirjaa osakevaihdon ja toimintayhtiön osakkeet holdingin taseeseen käyttöomaisuudeksi ja dokumentoi omistuksen niin, että osinkojen ja mahdollisen myyntivoiton verovapaus säilyy. Holdingin oma kirjanpito on kevyt, mutta virheet näkyvät vasta osingonjaossa tai yrityskaupassa. Taukossa pelkkiä osinkoja vastaanottavan holdingin kirjanpito on 89 €/kk (alv 0 %). Tässä mitä kysyä ennen sopimusta.