Osinko vai palkka osakeyhtiöstä:Näin nostat rahaa ulos pienimmällä verolla 2026
Kirjoittanut Pekka SaarinenPäivitetty · 8 min lukuaika
Tärkeimmät asiat
- Osinko vai palkka: yleensä paras on 30 000–40 000 € palkkaa ja huojennettu osinko sen päälle.
- Huojennettu osinko on enintään 8 % nettovarallisuudesta, ja siitä menee veroa 7,5 %.
- Yhtiöön jätetty voitto verotetaan nyt 20 %:lla ja kasvattaa tulevien vuosien huojennettua osinkoa.
Osa opasta: Osakeyhtiön opas 2026
Osinko vai palkka? Osakeyhtiön omistajalle edullisin on yleensä yhdistelmä: palkkaa 30 000 ja 40 000 euron välillä ja sen päälle huojennettu osinko, joka on enintään 8 % yhtiön nettovarallisuudesta. Huojennetusta osingosta menee veroa 7,5 %, yhteisövero mukaan lukien noin 26 %. Sen ylittävä osinko on ansiotuloa ja suunnilleen yhtä kallis kuin palkka. Mitä osinko on ja miten se lasketaan, on selitetty erikseen.
Miten osinkoa ja palkkaa verotetaan eri tavalla?
Osakeyhtiön rahat eivät ole sinun ennen kuin nostat ne palkkana tai jaat ne osinkona. Palkka verotetaan sinulla progressiivisesti, ja yhtiölle se on kulu, joka pienentää yhteisöveroa. Osinko maksetaan yhtiön jo verotetusta voitosta, ja sinulla sitä verotetaan kevyemmin tiettyyn rajaan asti. Osingon säännöt ovat artikkelissa osakeyhtiön osinko, ja lyhyt määritelmä esimerkkeineen sanastossa: osinko.
Miten osinkoa verotetaan 2026?
Listaamattoman osakeyhtiön osingon verotus perustuu osakkeiden matemaattiseen arvoon eli yhtiön nettovarallisuuteen (varat miinus velat) osingonjakoa edeltävän tilikauden taseessa. Kun omistat kaikki osakkeet, matemaattinen arvo on sama kuin nettovarallisuus. Säännöissä on kolme porrasta.
- 1Osinko enintään 8 % matemaattisesta arvosta25 % on veronalaista pääomatuloa (vero 30 %, yli 30 000 euron pääomatuloista 34 %) ja 75 % verovapaata. Veroa menee 7,5 % osingosta. Yhteisövero mukaan lukien kokonaisvero on noin 26 %.
- 2Osinko yli 8 % matemaattisesta arvostaYlimenevästä osasta 75 % on ansiotuloa ja 25 % verovapaata. Ansiotulo verotetaan progressiivisesti palkan päälle, mutta ilman palkan vähennyksiä.
- 3Huojennettu osinko yli 150 000 euroa vuodessa150 000 euron ylittävästä osasta 85 % on pääomatuloa. Raja on osakaskohtainen, ja se tulee vastaan vasta yhtiöissä, joiden nettovarallisuus on lähes kaksi miljoonaa.
Tarkemmat säännöt, ennakonpidätys ja esimerkit isoista osingoista ovat artikkelissa Osinkojen verotus 2026.
Miten palkkaa verotetaan 2026?
Omistajan palkka on tavallista ansiotuloa, ja siitä tehdään ennakonpidätys verokortin mukaan. Vuoden 2026 asteikolla pieni palkka verotetaan kevyesti. Valtion tulovero, kunnallisvero ja pienenevät vähennykset nostavat kuitenkin marginaaliveron yli 40 prosenttiin noin 35 000 euron palkalla. Yhtiölle palkka ja sen sivukulut ovat vähennyskelpoisia.
YEL-vakuutetun omistajan palkasta yhtiö ei maksa TyEL-maksua. Sivukuluksi jää käytännössä työnantajan sairausvakuutusmaksu, 1,91 % vuonna 2026. Palkasta saat myös vähennyksiä, joita osingosta ei saa: tulonhankkimisvähennyksen 750 euroa, työtulovähennyksen ja kunnallisverotuksen perusvähennyksen. Kunnallisverotuksen ansiotulovähennys poistui verovuodesta 2025, ja sen korvasi korotettu työtulovähennys.
Palkka on myös varmempi. Osinko maksetaan vasta tilinpäätöksen jälkeen edellisen vuoden voitosta, eikä sitä voi jakaa, jos yhtiöllä ei ole jakokelpoisia varoja. Palkkaa voit maksaa kuukausittain, kunhan yhtiöllä on rahaa. Oman palkan maksamisesta käytännössä kerrotaan artikkelissa Palkka omasta osakeyhtiöstä. Jos haluat, että laskelma tehdään joka vuosi ennen tilikauden loppua, katso mitä tilitoimisto osakeyhtiölle tekee.
Paljonko veroa menee eri yhdistelmillä?
Alla on mallilaskelma yhden hengen osakeyhtiölle vuoden 2026 veroasteikolla. Nettovarallisuus on 40 000 euroa, joten huojennettua osinkoa voi jakaa 3 200 euroa. Muita tuloja ei ole. Luvut on pyöristetty, ja ne muuttuvat kunnan, kirkollisveron ja vähennysten mukaan.
| Tulos ennen palkkaa | Vain palkkaa | Vain osinkoa | Palkka + osinko, kaikki ulos | Palkka + huojennettu osinko, loput yhtiöön |
|---|---|---|---|---|
| 40 000 € | n. 7 700 € | n. 12 700 € | n. 7 000 € (palkka 35 000 €) | Sama, yhtiöön ei jää mitään |
| 70 000 € | n. 22 200 € | n. 24 300 € | n. 21 000 € | n. 15 400 €, yhtiöön jää n. 16 000 € |
| 120 000 € | n. 47 300 € | n. 47 200 € | n. 46 000 € | n. 29 800 €, yhtiöön jää n. 44 000 € |
Kun kaikki raha nostetaan ulos, yhdistelmä voittaa pelkän palkan vain vähän. Pienellä nettovarallisuudella huojennettu osinko on pieni, ja ylimenevä osinko maksaa suunnilleen saman kuin lisäpalkka. Iso ero syntyy vasta, kun osa voitosta jää yhtiöön. Tärkein pitkän aikavälin päätös ei siis ole tämän vuoden osinko, vaan se, paljonko voittoa jätät yhtiöön. Jos voittoa jää vuosittain kymmeniä tuhansia euroja, myös holdingyhtiö voi tulla harkittavaksi.
Laske, paljonko osingosta jää käteen
Osinkolaskuri omalla sivullaanMiksi nettovarallisuuden kasvattaminen kannattaa?
Nettovarallisuus kasvaa, kun yhtiöön jätetään voittoa. Se pienenee, kun jaetaan osinkoa tai tehdään tappiota. Yhtiö, joka on jättänyt kymmenen vuoden ajan 20 000 euroa voittoa sisään, on kerryttänyt 200 000 euron nettovarallisuuden. Se voi jakaa 16 000 euroa huojennettua osinkoa vuodessa. Yhtiö, josta kaikki on nostettu ulos joka vuosi, voi jakaa lähes nollan.
Yhtiöön jätetty voitto verotetaan nyt 20 prosentilla ja nostetaan myöhemmin 7,5 prosentin osinkoverolla, yhteensä noin 26 %. Vastaava palkka olisi verotettu yli 40 prosentilla. Hallitus esittää esityksessään HE 151/2026 yhteisöveron laskua 18 prosenttiin vuodesta 2027. Esitys ei ole vielä laki, mutta toteutuessaan se kasvattaisi eroa entisestään. Laskentaperiaatteet ovat artikkelissa Nettovarallisuus.
Osinko vai palkka, kun sinulla on palkkatuloa muualta?
Jos käyt päivätyössä ja osakeyhtiö on sivutoiminen, vastaus on yleensä pelkkä huojennettu osinko. Kaikki, mitä yhtiö maksaa sinulle palkkana tai ylimenevänä osinkona, tulee päätyön palkan päälle ja verotetaan sillä marginaaliverolla, joka sinulla jo on. Jos päätyön palkka on 45 000 euroa, jokainen lisäeuro verotetaan yli 40 prosentin marginaaliverolla. Huojennetun osingon 7,5 prosentin vero on silloin selvästi halvin tapa nostaa rahaa.
Sivutoimisessakin yhtiössä palkalla on käyttöä, jos haluat kerryttää yhtiön kautta eläkettä tai yhtiössä on kuluja, jotka ovat luonteeltaan palkkaa. Muuten jätä voitto yleensä yhtiöön kasvattamaan nettovarallisuutta ja seuraavien vuosien huojennettua osinkoa.
Mitä palkka antaa, mitä osinko ei?
Osinko ei kerrytä eläkettä eikä vaikuta sosiaaliturvaan. Palkan vaikutus riippuu siitä, oletko YEL- vai TyEL-vakuutettu. Osakeyhtiön johtavassa asemassa työskentelevä osakas on YEL-vakuutettu, jos hän omistaa yksin yli 30 prosenttia osakkeista tai yhdessä perheenjäsentensä kanssa yli 50 prosenttia. Silloin eläke ja päivärahat määräytyvät YEL-työtulon mukaan, eikä palkan määrä vaikuta niihin. Työtulon mitoitus on selitetty artikkelissa YEL-työtulo. Pienemmällä omistusosuudella osakas on TyEL-vakuutettu. Silloin palkka kerryttää eläkettä kuten kenellä tahansa palkansaajalla, ja siitä maksetaan TyEL-maksut.
Muut erot: palkka on yhtiölle vähennyskelpoinen kulu, mutta huojennettu osinko maksetaan jo verotetusta voitosta. Palkan voi maksaa kuukausittain, osingon kerran vuodessa tilinpäätöksen jälkeen. Palkkaan riittää, että yhtiöllä on rahaa. Osinkoon tarvitaan jakokelpoisia varoja, eikä jako saa vaarantaa maksukykyä.
Vakuuttamisen rajat tulevat yrittäjän eläkelaista: johtavassa asemassa oleva osakas, jolla on yksin yli 30 % tai yhdessä perheenjäsenten kanssa yli 50 % osakkeista tai äänivallasta.
Neljä virhettä, jotka toistuvat
- Sama palkka vuodesta toiseen tuloksesta riippumatta. Sovita palkka joka vuosi tulokseen ja rahantarpeeseen.
- Osinko jaetaan yli huojennetun rajan vain, koska rahaa on. Jos et tarvitse rahaa, se on yleensä edullisempaa jättää yhtiöön.
- Rahaa nostetaan tililtä ilman päätöstä. Syntyy osakaslaina, joka verotetaan pääomatulona, jos se on maksamatta vuoden lopussa. Kirjaa nostot aina palkaksi tai osingoksi.
- Päätös tehdään huhtikuussa. Silloin tilikausi on jo päättynyt, eikä edelliselle vuodelle voi enää maksaa palkkaa. Tee laskelma syksyllä, kun loppuvuoden palkkaan voi vielä vaikuttaa.
Miten tämä hoituu käytännössä
Jos palkan ja osingon suhteesta puhutaan vasta tilinpäätöksen yhteydessä, voit päättää enää osingosta, koska edellisen vuoden palkan aika on mennyt. Ota asia siis esiin syksyllä. Taukossa voit kysyä siitä kirjanpitäjältä, ja neuvonta kuuluu kiinteään kuukausihintaan. Palkanlaskenta maksaa 19 euroa palkansaajalta kuukaudessa. Osinkopäätöksen voit tehdä yhtiökokouksen pöytäkirjan pohjalla. Koko kirjanpidon hinnan näet laskurista.
Usein kysytyt
Kumpi kannattaa, osinko vai palkka?+
Yleensä molemmat. Nosta palkkaa noin 30 000 ja 40 000 euron välille ja sen päälle huojennettu osinko, josta menee veroa vain 7,5 %. Sen jälkeen lisäpalkka ja ylimenevä osinko maksavat suunnilleen saman verran.
Paljonko osinkoa voi nostaa verovapaasti?+
Täysin verovapaata osinkoa ei ole. Huojennetusta osingosta (enintään 8 % osakkeiden matemaattisesta arvosta ja 150 000 €) 75 % on verovapaata ja 25 % pääomatuloa, joten veroa menee 7,5 %. Yhtiö on jo maksanut voitosta yhteisöveron 20 %.
Paljonko palkkaa omasta osakeyhtiöstä kannattaa nostaa 2026?+
Useimmille 30 000 ja 40 000 euroa vuodessa. Vuoden 2026 asteikolla marginaalivero ylittää 40 % noin 35 000 euron palkalla, joten sen yli palkka ei enää ole osinkoa edullisempi.
Kerryttääkö osinko eläkettä?+
Ei. YEL-yrittäjän eläke ja sairauspäiväraha määräytyvät vahvistetun YEL-työtulon mukaan, ei palkan tai osingon määrän mukaan. Siksi YEL-työtulo kannattaa päättää erikseen.
Milloin osinkoa voi maksaa?+
Kun tilinpäätös on vahvistettu yhtiökokouksessa ja yhtiöllä on jakokelpoisia varoja. Osinkoa voi jakaa myös kesken tilikauden välitilinpäätöksen perusteella, mutta pienissä yhtiöissä se on harvinaisempaa. Vaiheet ja osingon ennakonpidätys on käyty läpi omassa artikkelissaan.
Mitä tapahtuu, jos nostan rahaa yhtiön tililtä ilman palkkaa tai osinkopäätöstä?+
Syntyy osakaslaina. Jos se on maksamatta verovuoden lopussa, se verotetaan pääomatulonasi. Jos kyse ei ollut aidosta lainasta, Verohallinto voi verottaa sen peiteltynä osinkona.
Kannattaako nostaa pelkkää osinkoa ilman palkkaa?+
Kun sinulla on palkkatuloa muualta, usein kyllä: huojennettu osinko on halvin tapa nostaa rahaa, ja palkka tai ylimenevä osinko verotettaisiin päätyön palkan päälle. Jos yhtiö on ainoa tulolähteesi, pelkkä osinko on yleensä kalliimpi kuin palkan ja osingon yhdistelmä, koska pieni palkka verotetaan kevyesti ja ylimenevä osinko on ansiotuloa ilman palkan vähennyksiä.
Muuttuuko osinkoverotus vuonna 2027?+
Hallitus esittää yhteisöveron laskemista 20 prosentista 18 prosenttiin vuodesta 2027. Osingon omistajatason säännöt (8 %, 25 %, 150 000 €) ovat tätä kirjoitettaessa ennallaan.
Kirjoittaa Taukon blogiin veroista, arvonlisäverosta ja palkoista: mitä yrittäjän pitää tehdä, milloin ja paljonko se maksaa.
Lue seuraavaksi
Osinkojen verotus 2026: paljonko osingoista menee veroa listaamattomasta ja listatusta yhtiöstä
Osinkojen verotus riippuu Verohallinnon mukaan siitä, onko yhtiö listattu. Pörssiyhtiön osingosta 85 % on veronalaista pääomatuloa, joten veroa menee 25,5 % (yli 30 000 euron pääomatuloista 28,9 %). Listaamattoman yhtiön osingosta menee 7,5 %, kun osinko on enintään 8 % osakkeiden matemaattisesta arvosta ja 150 000 euroa. Ylittävä osa on ansiotuloa.
Työasuntovähennys ja matkakulut: 450 euroa kuukaudessa työasunnosta ja kotimatkat verotuksessa
Työasuntovähennys on enintään 450 euroa kuukaudessa, kun vuokraat asunnon varsinaisen työpaikkasi läheltä ja vakituinen kotisi on yli 100 kilometrin päässä. Matkakuluina voit vähentää myös viikonloppumatkat kodin ja työpaikkakunnan välillä, kun perheesi asuu vakituisessa kodissa. Matkakuluissa omavastuu on vuonna 2026 800 euroa ja vähennys enintään 7 000 euroa vuodessa. Alla ovat Verohallinnon ehdot molemmille, niiden suhde 750 euron tulonhankkimisvähennykseen, laskettu esimerkki ja ohje vähennysten hakemiseen verokortilla, veroilmoituksella tai jälkikäteen.
TVL eli tuloverolaki: mitä lyhenne tarkoittaa, mitä laki sanoo ja mitkä pykälät koskevat yrittäjää
TVL on lyhenne tuloverolaista (1535/1992), joka määrää henkilöiden ja yhteisöjen tuloverotuksen perusteet: kuka on verovelvollinen, mikä tulo on veronalaista, miten tulo jaetaan ansio- ja pääomatuloon ja mitä vähennyksiä saa tehdä. Yrittäjälle TVL ratkaisee esimerkiksi osinkojen, palkan, luontoisetujen ja verovapaiden kulukorvausten verotuksen. Liiketoiminnan tulos lasketaan elinkeinoverolain (EVL) mukaan. Alla ovat TVL:n tärkeimmät pykälät tiivistettynä, vuoden 2026 luvut ja esimerkki siitä, miten TVL ja EVL toimivat yhdessä.