Likviditeetti: mitä se tarkoittaa, miten yrityksen likviditeetti lasketaan ja miten sitä parannetaan
Likviditeetti tarkoittaa maksuvalmiutta: yrityksen kykyä selviytyä laskuista, palkoista ja veroista ajallaan, ja sitä mitataan yleensä quick ratiolla, jonka arvo yli 1 on hyvä, ja current ratiolla, jonka arvo yli 2 on hyvä. Sijoittamisessa likviditeetti tarkoittaa sitä, kuinka nopeasti ja ilman hinnanalennusta omaisuuden voi muuttaa rahaksi. Tältä sivulta näet tunnuslukujen kaavat, laskettuja esimerkkejä, eron kannattavuuteen ja vakavaraisuuteen sekä keinot parantaa pienyrityksen likviditeettiä.
Lyhyesti
- Likviditeetti = maksuvalmius. Hyvä likviditeetti tarkoittaa, että yrityksellä on rahaa tai nopeasti rahaksi muuttuvaa omaisuutta lähiajan velkoihin.
- Quick ratio = (rahat + saamiset) / lyhytaikaiset velat. Yli 1 on hyvä, 0,5–1 tyydyttävä ja alle 0,5 heikko.
- Current ratio = vaihtuvat vastaavat (myös varasto) / lyhytaikaiset velat. Yli 2 on hyvä, 1–2 tyydyttävä ja alle 1 heikko.
- Kannattava yritys voi silti ajautua maksuvaikeuksiin, jos myyntisaamiset ja varasto sitovat rahat.
- Likviditeettiä parannetaan lyhyemmillä maksuajoilla, nopealla laskutuksella, pienemmällä varastolla ja tarvittaessa luottolimiitillä.
Likviditeetti on sana, jonka yrittäjä kuulee yleensä pankista tai tilinpäätöksen tunnusluvuista. Asia itsessään on arkinen: riittääkö tilillä raha ensi kuun ALV:iin, palkkoihin ja toimittajien laskuihin. Tällä sivulla likviditeetti käydään läpi yrittäjän näkökulmasta, ja lopussa kerrotaan lyhyesti, mitä termi tarkoittaa osakkeissa ja pankkijärjestelmässä.
Mitä likviditeetti tarkoittaa?
Likviditeetti tarkoittaa yrityksen maksuvalmiutta eli kykyä selviytyä lyhytaikaisista maksuvelvoitteistaan ajallaan. Yrityksellä on hyvä likviditeetti, kun sen rahat ja nopeasti rahaksi muuttuvat saamiset riittävät kattamaan lähikuukausina erääntyvät velat. Sana tulee latinan nestettä tarkoittavasta sanasta: likvidi omaisuus on rahaa tai muuttuu rahaksi helposti.
Likviditeettiä katsotaan aina lyhyellä aikavälillä, yleensä alle vuoden. Pitkän aikavälin taloudellista kestävyyttä mittaa vakavaraisuus ja tuloksen tekemisen kykyä kannattavuus. Nämä kolme yhdessä kertovat yrityksen taloudellisen tilan.
Miten yrityksen likviditeetti lasketaan?
Yrityksen likviditeetti lasketaan taseesta kahdella tunnusluvulla: quick ratiolla ja current ratiolla. Molemmissa nopeasti rahaksi muuttuvat varat jaetaan lyhytaikaisilla veloilla. Ero on siinä, lasketaanko varasto mukaan.
| Tunnusluku | Kaava | Hyvä | Tyydyttävä | Heikko |
|---|---|---|---|---|
| Quick ratio (happotesti) | (Rahat + rahoitusarvopaperit + saamiset) / lyhytaikainen vieras pääoma | yli 1 | 0,5–1 | alle 0,5 |
| Current ratio | (Vaihto-omaisuus + rahat + saamiset) / lyhytaikainen vieras pääoma | yli 2 | 1–2 | alle 1 |
Lyhytaikaista vierasta pääomaa ovat alle vuoden kuluessa erääntyvät velat: ostovelat, ALV- ja muut verovelat, palkka- ja lomapalkkavelat, siirtovelat ja lainojen seuraavan vuoden lyhennykset. Tarkemmat määritelmät ovat sanastossa: quick ratio ja current ratio.
Mitä yrityksen likviditeetti kertoo?
Yrityksen likviditeetti kertoo, pystyykö yritys maksamaan laskunsa ajallaan ilman lisärahoitusta. Pankki, luottotietoyhtiöt ja toimittajat katsovat sitä arvioidessaan, uskaltavatko ne antaa yritykselle lainaa tai maksuaikaa.
Heikko likviditeetti näkyy ensin arjessa: laskuja maksetaan myöhässä, ALV-maksu siirtyy, ja yrittäjä nostaa vähemmän palkkaa. Jos tilanne jatkuu, seuraavat maksuhäiriömerkinnät ja verovelkarekisteri. Liian hyvä likviditeetti taas voi tarkoittaa, että yrityksellä on käyttämätöntä rahaa, jonka voisi sijoittaa tai jakaa osinkona.
| Merkki | Mitä se tarkoittaa |
|---|---|
| Laskuja maksetaan säännöllisesti myöhässä | Kassa ei riitä eräpäiviin, vaikka myyntiä olisi |
| Verotilillä on maksamatonta veroa | Raha on käytetty muuhun kuin veroihin |
| Myyntisaamiset kasvavat nopeammin kuin myynti | Asiakkaat maksavat hitaammin tai laskutus viivästyy |
| Varasto kasvaa, myynti ei | Rahaa on sidottu tuotteisiin, jotka eivät liiku |
| Luottolimiitti on jatkuvasti käytössä | Limiitti rahoittaa arkea eikä vain kausivaihtelua |
Miten likviditeettiä parannetaan?
Likviditeettiä parannetaan nopeuttamalla rahan tuloa, hidastamalla rahan menoa ja pienentämällä varastoon ja saamisiin sitoutunutta rahaa. Rahoitus, kuten luottolimiitti, auttaa tilapäisesti, mutta ei korjaa rakenteellista ongelmaa.
- Laskuta heti työn valmistuttua tai osissa pitkissä projekteissa. Jokainen viikon viive laskutuksessa on viikon lisää maksuaikaa asiakkaalle.
- Lyhennä maksuehtoa, esimerkiksi 30 päivästä 14 päivään uusille asiakkaille. Katso maksuehto.
- Seuraa myyntisaamisia viikoittain ja lähetä maksumuistutus heti eräpäivän jälkeen.
- Pyydä ennakkomaksu isoista tilauksista ja materiaalihankinnoista.
- Pienennä varastoa: myy hitaasti liikkuvat tuotteet alennuksella ja tilaa pienempiä eriä.
- Neuvottele toimittajien kanssa pidempi maksuaika, kunhan maksat ajallaan.
- Varaa verot erikseen: siirrä ALV ja ennakkoverot omalle tilille heti myynnin yhteydessä.
- Tee kassavirtaennuste 13 viikoksi eteenpäin, jotta näet notkahdukset ajoissa.
Ennusteen tekemistä käsittelee artikkeli kassavirtaennuste ja kassan hallintaa yleisemmin kassavirta. Jos kirjanpitosi valmistuu niin myöhään, ettet näe tilannetta ajoissa, kilpailuta nykyinen tilitoimisto.
Mitä tarkoittaa osakkeen tai sijoituskohteen likviditeetti?
Osakkeen likviditeetti tarkoittaa, kuinka helposti osaketta voi ostaa ja myydä ilman, että kauppa itsessään liikuttaa hintaa. Likvidillä osakkeella on paljon kaupankäyntiä ja pieni ero osto- ja myyntitarjousten välillä. Pienten yhtiöiden osakkeissa kauppaa käydään vähemmän, jolloin suuren erän myyminen voi painaa hintaa.
Sijoituskohteen likviditeetti tarkoittaa yleisemmin sitä, kuinka nopeasti sijoituksen voi muuttaa rahaksi. Pankkitili on täysin likvidi, pörssiosakkeet ja rahastot yleensä muutamassa päivässä, asunnot ja listaamattomat osakkeet voivat viedä kuukausia. Pankkijärjestelmän likviditeetillä taas tarkoitetaan pankkien keskuspankkitalletuksia, joita Suomen Pankki seuraa osana rahapolitiikkaa. Se ei vaikuta suoraan yksittäisen yrityksen talouteen.
| Omaisuus | Likviditeetti | Kuinka nopeasti rahaksi |
|---|---|---|
| Pankkitili | Erittäin hyvä | Heti |
| Pörssiosakkeet ja rahastot | Hyvä | Yleensä muutamassa päivässä |
| Myyntisaamiset | Kohtalainen | Maksuehdon mukaan, usein 14–30 päivää |
| Varasto | Vaihteleva | Riippuu kysynnästä, voi vaatia alennusta |
| Kalusto ja koneet | Heikko | Viikoista kuukausiin |
| Kiinteistöt ja listaamattomat osakkeet | Heikko | Kuukausia |
Usein kysytyt
Mitä on likviditeetti?+
Likviditeetti on maksuvalmiutta: kykyä maksaa lyhytaikaiset velat ajallaan. Sijoittamisessa se tarkoittaa, kuinka nopeasti ja ilman hinnanalennusta omaisuuden voi muuttaa rahaksi.
Mitä tarkoittaa yrityksen likviditeetti?+
Yrityksen likviditeetti kertoo, riittävätkö sen rahat ja saamiset lähiajan velkoihin, kuten ostolaskuihin, veroihin ja palkkoihin. Sitä mitataan quick ratiolla ja current ratiolla.
Mikä on hyvä likviditeetti?+
Quick ratio yli 1 ja current ratio yli 2 ovat yleisesti hyviä arvoja. Quick ratio alle 0,5 tai current ratio alle 1 on heikko. Palveluyrityksellä ilman varastoa luvut ovat lähellä toisiaan.
Mitä tarkoittaa osakkeen likviditeetti?+
Sitä, kuinka helposti osaketta voi ostaa ja myydä ilman, että kauppa vaikuttaa hintaan. Likvidillä osakkeella on paljon kaupankäyntiä ja pieni ero osto- ja myyntihinnan välillä.
Voiko kannattava yritys olla maksukyvytön?+
Voi. Jos myynti on laskutettu mutta asiakkaat eivät ole vielä maksaneet tai rahat ovat varastossa, tulos voi olla voitollinen samaan aikaan, kun tili on tyhjä. Siksi kannattavuutta ja likviditeettiä seurataan erikseen.
Mistä likviditeetin tunnusluvut löytyvät?+
Ne lasketaan taseesta: vaihtuvat vastaavat ja lyhytaikainen vieras pääoma. Kirjanpito-ohjelmat ja tilitoimistot laskevat ne usein valmiiksi kuukausiraporttiin ja tilinpäätökseen.
Tekee pienyritysten kirjanpitoa Taukossa ja kirjoittaa asioista, joita yrittäjät kysyvät meiltä useimmin. Pyrkii vastaamaan niin, ettei lukijan tarvitse tuntea yhtään kirjanpitotermiä.
Lue seuraavaksi
Kassavirta: mitä se tarkoittaa, miten se lasketaan ja miten pienyritys pitää sen plussalla
Kassavirta tarkoittaa rahaa, joka tulee yrityksen tilille ja lähtee sieltä tietyn ajan kuluessa, ja se eroaa tuloksesta, koska myyntilasku on tulosta heti mutta rahaa vasta, kun asiakas maksaa. Voitollinen yritys voi kaatua kassaan. Tässä kassavirran kaava ja laskettu esimerkki, operatiivinen kassavirta, ero rahoituslaskelmaan, helppo kassavirtalaskelma kolmessa vaiheessa ja käytännön kassavirran hallinta pienyrittäjälle: mitä pankkitilin saldo ei kerro, kolmen tilin malli, puskuri ja 90 päivän ennuste.
Ostolaskujen rahoitus: miten ostolaskurahoitus toimii, mitä se maksaa ja milloin se kannattaa
Ostolaskujen rahoitus eli ostolaskurahoitus tarkoittaa, että rahoitusyhtiö maksaa yrityksesi ostolaskun toimittajalle heti ja yrityksesi maksaa summan rahoittajalle takaisin kuukausierissä, tyypillisesti 1–12 kuukaudessa. Julkaistuilla ehdoilla 5 000 euron laskun rahoittaminen kuudeksi kuukaudeksi maksaa noin 150–290 euroa, mikä on 11–22 %:n todellinen vuosikorko. Tällä sivulla laskemme hinnan euroina, vertaamme ostolaskurahoitusta toimittajan maksuaikaan, luotolliseen tiliin ja osamaksuun ja näytämme, miten rahoitettu ostolasku kirjataan.
Osakeyhtiön tilinpäätös 2026: sisältö, määräajat ja pienen osakeyhtiön helpotukset
Osakeyhtiön tilinpäätös sisältää tuloslaskelman, taseen ja liitetiedot, ja se laaditaan 4 kuukauden kuluessa tilikauden päättymisestä, vahvistetaan yhtiökokouksessa 6 kuukaudessa ja ilmoitetaan PRH:n kaupparekisteriin 8 kuukaudessa. Pieni osakeyhtiö saa laatia kevennetyn tilinpäätöksen ilman toimintakertomusta ja rahoituslaskelmaa. Tällä sivulla ovat osakeyhtiön tilinpäätöksen sisältö, aikataulu kalenterivuoden tilikaudelle, pienen ja mikrokokoisen osakeyhtiön helpotukset, mitä tehdään, kun yhtiöllä ei ole ollut toimintaa, ja mitä tilinpäätös maksaa tilitoimistossa.